XVI MEUNARODNI SIMPOZIJUM Novi izazovi na tritu osiguranja

XVI MEĐUNARODNI SIMPOZIJUM Novi izazovi na tržištu osiguranja u Bosni i Hercegovini Prof. dr. sc. Željko Šain Dr. sc. Edin Taso Aktuarsko društvo Srbije i Ekonomski fakultet Beograd Aranđelovac, maj 2018.

Glavne karakteristike i aktuelne izmjene propisa o osiguranju u Bosni i Hercegovni • Tržište osiguranja u režimu Solventnost I + ORSA • U 2017. g. u F Bi. H donesen novi Zakon o osiguranju, značajne izmjene: fokus na upravljanju rizicima (ORSA), odgovornost uprave, povećani (udvostručen) cenzusi kapitala, mogućnost otvaranja tržišta u prelaznom periodu od 5 godina za društva iz EU, – proširene ovlasti Agencije za nadzor, itd. – – • Agencija za nadzor je u toku 2017. g donijela 30 -tak podzakonskih akata, među kojima i Pravilnik o upravljanju rizicima društva • Nije vršena kvantitativna studija primjene Solventnost II na društva u Bi. H, osim pri pojedinačnim naučno istraživačkim projektima

• Istraživanja pokazuju da primjenom Solventnost II u Bi. H doći će do: – Povećanja zahtijevanog kapitala – Smanjenja raspoloživog vlastitog kapitala (zbog nepriznavnja vremenskih razgraničenja, vrednovanja (ne)materijalne imovine. . . ) – Povećan tržišni rizik, kao posljedica rizika koncentracije ulaganja usljed nerazvijenog tržišta kapitala i novca i po tom osnovu kapitalnog zahtjeva – Povećan rizik neplaćanja druge strane

Kvota solventnosti prema režimu Solventnosti II (8 društava iz poslova neživota u Bi. H) Naziv društva* Kvota solventosti prema SOL I SCR MCR Prihvatljivi kapital Dostupni kapital Pomoćni kapital (udjeli u drugim fin. Institucij. ) Kvota solventosti prema SOL II Osiguravatelj 2. 387% 16. 259. 141 7. 316. 614 100% Osiguravatelj 4. 114% 4. 283. 708 1. 070. 927 105% Osiguravatelj 6. 201% 22. 012. 303 5. 503. 076 45% Osiguravatelj 7. 108% 2. 573. 149 643. 287 219% Osiguravatelj 9. 124% 931. 755 232. 939 390% Osiguravatelj 10. 330% 26. 507. 578 6. 626. 894 55% Osiguravatelj 11. 348% 18. 899. 464 4. 724. 866 109% Osiguravatelj 12. 103% 6. 483. 704 2. 881. 824 52% U k u p n o: 210% 97. 950. 802 29. 000. 427 78. 683. 844 71. 626. 641 7. 057. 203 80%

Prepreke za primjenu novog režima Solventnost II u Bi. H • Bi. H i kada bi postala punopravna članica EU (što je trenutno osnovno ograničenje za primjenu pravila solventnost II), glavna prepreka je postojeća ograničena ekonomska moć ukupne privrede, uključujući i sektor osiguranja i reosiguranja u Bi. H. • Organizaciona i finansijska usitnjenost lokalnih osiguravatelja. Veliki broj malih osiguravatelja, teško da će bez okrupnjavanja i spajanja internih poslovnih potencijala ispuniti osnovne kapitalne uslove prema režimu Solventnost II. • Nedosljedna i nedovoljna interna i eksterna kontrola i nadzor poslovanja osiguravatelja, nedovoljna transparentnost, odnosno nedostupnost relevantnih informacija o poslovanju osiguravatelja, a naročito njihovih povezanih lica.

Prepreke za primjenu novog režima Solventnost II u Bi. H • Podijeljenost tržišta u Bi. H uključujući i domaće tržište osiguranja, te pravna i zakonodavna podjela i neusaglašenost po entitetima su moguće prepreke. • Takođe, moguće otežavajuće okolnosti u definisanju, a naročito u praktičnoj primjeni novog režima solventnosti kod nas jesu nedovoljne mjere u pravcu organizovane masovnije edukacije domaćih kadrova o projektu Solventnost II. • Moguća ograničenja su i neadekvatna informaciona (baze podataka) i softverska podrška u upravljanju poslovima osiguranja i reosiguranja.

• Tendencije na tržištu osiguranja Bi. H: – Okrupnjavanja društava (BSO-Zovko; Grawe-VGT, najavljeno još nekoliko pripajanja), – Promjene u vlasničkoj strukturi društava, – Pripreme za liberalizaciju AO i otvaranje tržišta osiguranja za društva zemalja članica EU, – Postepenost uvođenja režima Solventnost II – Noviteti koje donosi MSFI 17 – ugovori o osiguranju

TRŽIŠTE OSIGURANJA U BIH Ostvarena premija po vrstama osiguranja i ukupno u Bi. H u € Vrsta osiguranja 2004. Udio 2016/2004 2017. * Udio 2017/2016 Osiguranje osoba 15. 461. 307 10% 25. 789. 452 8% 167% 29. 694. 589 9% 115% Kasko 13. 844. 515 9% 29. 444. 208 9% 213% 30. 909. 691 9% 105% Kargo 963. 349 1% 1. 914. 241 1% 199% 2. 062. 939 1% 108% Imovina 19. 651. 269 13% 27. 166. 361 8% 138% 28. 721. 154 8% 106% Odgovornosti 86. 930. 044 57% 166. 910. 703 51% 192% 178. 937. 920 51% 107% 0% 6. 812. 945 2% 3349% 7. 807. 541 2% 115% Ukupno neživotna 137. 053. 895 90% 258. 037. 911 80% 188% 278. 133. 835 80% 108% Životna osiguranja 14. 917. 700 10% 66. 092. 358 20% 443% 71. 197. 110 20% 108% 151. 971. 595 100% 324. 130. 269 100% 213% 349. 330. 945 100% 108% Financijska osiguranja Ukupno 203. 412 • Podaci za 2017. godinu su preliminarni. • Izvor: Statistički bilten osiguranja Bi. H, Agencija za osiguranje u Bi. H

Struktura ostvarene premije po vrstama osiguranja u Bi. H 100% 90% 83% 80% 70% 57% 60% 50% 2004 51% 2010 2012 2016 40% 2017 30% 17% 20% 10% 8% 9% 9% 11% 13% 12% 9% 1% 1% 10% 8% 1% 0% 0% Osiguranje osoba Osiguranje kasko Osiguranje kargo Osiguranje imovine 20% Osiguranje odgovornosti 1% 2% Financijska osiguranja Ukupno neživotnaŽivotna osiguranja

Premija i isplaćene štete u Bi. H u 000 EUR i ostvareni odnos štete/premija 2004. 2008. 349. 330 0 Indeks Isplaćene štete / Ukupna premija u Bi. H 0 125 104 126 97 108, 12 37% 43% 41% 42% 39% 100. 666 99. 025 113 129. 316 324. 130 2017. * Indeks Isplaćene štete u Bi. H 103 304. 629 2016. 151. 972 113 241. 334 2015. Premija u Bi. H 55. 811 231. 663 2010. 106 125. 620 • Podaci za 2017. godinu su preliminarni. • Izvor: Izvedeno prema podacima Agencije za osiguranje u Bi. H za 2008. -2016 107, 7 135. 828

FINANSIJSKI POTENCIJAL I REZULTATI SEKTORA OSIGURANJA U BIH u milionima € 344 350 348 349 305 300 250 264 241 215 192 200 202 2004 157 150 2010 129 117 2015 99 87 100 126 2016 56 13 50 14 20 0 Total income Premiums Capital and reserves Claims settled Profit Izvedeno prema podacima Agencije za osiguranje u Bi. H Statistika tržišta osiguranja u Bi. H 2007. i 2016. g. 20

HVALA !