Revisione Aziendale Corso avanzato PROCEDURE DI REVISIONE APPROFONDIMENTIUTILIZZO

Revisione Aziendale Corso avanzato PROCEDURE DI REVISIONE –APPROFONDIMENTIUTILIZZO DEL LAVORO DELL’ESPERTO DEL REVISORE- PRINCIPIO ISA ITALIA 620 Università La Sapienza-Roma Corso di laurea magistrale: Economia Aziendale. Consulenza Professionale Anno accademico: 2016 -2017 Docente: Corrado Testori 1

Indice 1. Introduzione 2. Definizione di esperto del revisore 3. Coinvolgimento dell’esperto 4. Ambiti di coinvolgimento dell’esperto 5. Modalità di coinvolgimento 2

1 Introduzione Nelle precedenti lezioni abbiamo visto che, nello specifico svolgimento delle attività di revisione contabile relative all’impairment test e all'analisi dei piani aziendali, potrebbero essere necessarie le competenze di esperti. Il principio di revisione ISA ITALIA 620 tratta delle responsabilità del revisore relativamente al lavoro di una persona o di un’organizzazione in un settore di competenza diverso da quello della contabilità o della revisione, nel caso in cui tale lavoro sia utilizzato per assistere il revisore nell’acquisire elementi probativi sufficienti ed appropriati. 3

1 Introduzione Il revisore, nel caso in cui ne ricorrano le circostanze, deve: a) stabilire se utilizzare il lavoro di un proprio esperto; b) stabilire, qualora utilizzi il lavoro di un esperto, se tale lavoro sia adeguato rispetto ai propri scopi. 4

2 Definizione di esperto del revisore Esperto del revisore è definito dal principio come una persona o un’organizzazione in possesso di competenze in un settore diverso da quello della contabilità o della revisione, il cui lavoro in tale settore è utilizzato dal revisore per assisterlo nell’acquisire elementi probativi sufficienti ed appropriati. L’esperto del revisore può essere un esperto interno (un membro del personale professionale del soggetto incaricato della revisione o di altro soggetto appartenente alla rete) ovvero un esperto esterno. 5

3 Coinvolgimento dell’esperto Se per acquisire elementi probativi sufficienti ed appropriati sono necessarie competenze in settori diversi da quello della contabilità o della revisione, il revisore Ø deve valutare la competenza professionale dell’esperto considerando l’esperienza personale di precedenti lavori svolti dall’esperto, le sue qualifiche, la sua appartenenza ad organismi professionali o associazioni di settore, l’ottenimento di abilitazioni professionali o altre forme di riconoscimento, pubblicazioni o libri prodotti, le aree di specializzazione da esso acquisite. Ø deve valutare l’obiettività dell’esperto considerando che essa potrebbe essere inficiata dal rapporto di impiego con il cliente o dalla dipendenza economica da esso (cioè l'esperto potrebbe non essere indipendente) 6

3 Coinvolgimento dell’esperto Il revisore deve concordare i seguenti aspetti con il proprio esperto: a) b) c) d) la natura dell’aspetto cui attiene il lavoro dell’esperto; i rischi di errori significativi nell’aspetto cui attiene il lavoro dell’esperto; la rilevanza del lavoro dell’esperto nel contesto della revisione contabile; la conoscenza e l’esperienza del revisore riguardo i precedenti lavori svolti dall’esperto; e) se l’esperto sia tenuto ad applicare le direttive e le procedure di controllo della qualità adottate dal soggetto incaricato della revisione a cui appartiene il revisore. È necessario quindi che siano chiari sin dall’inizio ruoli e competenze, il tipo di comunicazione e la sua tempistica. 7

3 Coinvolgimento dell’esperto Il revisore deve ottenere sufficienti e appropriati elementi probativi che comprovino, l’adeguatezza del lavoro svolto dall’esperto, rispetto agli scopi della revisione contabile del bilancio. Ø Il revisore deve valutare se il lavoro dell'esperto costituisca un adeguato elemento probativo in relazione all’asserzione di bilancio alla quale si riferisce. Oggetto di questa valutazione sono: la pertinenza e la ragionevolezza dei risultati e delle conclusioni dell’esperto e la loro coerenza con gli altri elementi probativi; la pertinenza e la ragionevolezza di assunzioni e metodi utilizzate dall’esperto, la pertinenza, la completezza e l’accuratezza di dati alla base del lavoro dell’esperto. Ø Il revisore ha l’esclusiva responsabilità del giudizio di revisione espresso e non può far riferimento al lavoro dell'esperto nella propria relazione. 8

4 Ambiti di coinvolgimento dell’esperto Gli ambiti diversi dalla contabilità e dalla revisione in cui si può far uso dell’esperto, che sono rappresentati da: ü la valutazione di strumenti finanziari complessi, terreni e fabbricati, impianti e macchinari, gioielli, opere d’arte, antichità, attività immateriali, attività acquisite e passività assunte in seguito ad aggregazioni aziendali, attività che possono aver subito riduzioni di valore; ü il calcolo attuariale delle passività associate a contratti di assicurazione o a piani per benefici ai dipendenti; ü la stima delle riserve di petrolio e di gas; ü la valutazione delle passività ambientali e dei costi di bonifica dei siti; ü l’interpretazione dei contratti, delle leggi e dei regolamenti; ü l’analisi di problematiche complesse o inusuali nell’applicazione della normativa fiscale. ü assistenza nella valutazione del fair value di contratti derivati 9

4 Ambiti di coinvolgimento dell’esperto Impairment test e analisi dei piani aziendali Le competenze di esperti potrebbero essere necessarie per svolgere le seguenti attività: 1) analisi di coerenza dei tassi di crescita utilizzati per la proiezione dei flussi di cassa del Business Plan e per la stima del Terminal Value ai fini dell'esercizio di Impairment; 2) verifica della correttezza del modello di attualizzazione dei flussi di cassa predisposto dalla società; 3) verifica della coerenza dei presupposti utilizzati per la stima dei flussi finanziari futuri con quella di determinazione del tasso di attualizzazione; 4) verifica dei parametri di riferimento nella costruzione del tasso di attualizzazione/WACC; 5) predisposizione delle sensitivity analyses ritenute opportune dal revisore. 10

5 Modalità di coinvolgimento Alcuni esempi di differenti modalità di coinvolgimento dell’esperto, ad esempio, delle valutazioni di assets, sono le seguenti MODALITA’ ADVISING MODALITA’ PERFORMING 11

5 Modalità di coinvolgimento ADVISING In questa modalità di intervento non saranno di norma svolti incontri tra gli esperti e il management della società e il supporto dell’esperto avverrà principalmente attraverso interazioni con il revisore che svolgerà gli incontri direttamente con il management della società. L’esperto collabora con il revisore, attraverso la consulenza e il supporto metodologico nel corso di meeting interni e la condivisione di alcune carte di lavoro. In questo caso gli esperti sono coinvolti nella: • • • Fase iniziale di pianificazione del lavoro: l’esperto condivide le proprie conoscenze al fine di identificare possibili aree di rischio e criticità specifiche, assiste il revisore nella predisposizione nell'identificazione del rischio di errori significativi; assiste il revisore nella predisposizione del programma di lavoro con riferimento all'analisi dei flussi di cassa e all'impairment test. Fase di esecuzione del lavoro: verifica dello stato avanzamento del lavoro svolto dal revisore. Fase finale del lavoro: condivisione e confronto del lavoro svolto, delle conclusioni raggiunte e delle criticità emerse Identificazione di eventuali cambiamenti nel programma di lavoro. 12

5 Modalità di coinvolgimento PERFORMING Il supporto dell’esperto include lo svolgimento di procedure di revisione e verifiche specifiche. Questa modalità di intervento prevede le seguenti attività: • incontri e discussioni con il management, ove possibile effettuati insieme al revisore, volti ad approfondire le proiezioni economiche e finanziarie e i modelli predisposti dalla società; • analisi della ragionevolezza complessiva delle proiezioni economiche e finanziarie e delle relative assunzioni nel contesto e per la finalità dell’esercizio di impairment. Al termine delle attività verrà predisposto dall’esperto un documento finale (report) contenente le analisi svolte e le considerazioni conclusive sui risultati. 13