Intl Bond Tenure Pricing AAA 0378 5 USD

주요국 정부 Int’l Bond (사례) 발행채권명세 국가 발행일 Tenure 통화 금액(억) Pricing 영국(AAA) ’ 03/7/8 5년 USD 30 UST 5 + 2 bp 독일(AAA) ’ 05/6/1 5년 USD 50 UST 5 + 12 bp ’ 03/2/27 ’ 04/7/29 ’ 00/2/23 ’ 04/7/1 30년 10년 7년 USD GBP JPY CHF 20 2. 5 1, 000 UST 30 + 63 bp UKT 30 + 42 bp JGB 10 + 2 bp 2. 75% ’ 85/6/12 ’ 05/3/3 ’ 95/9/29 ’ 05/9/20 30년 10년 20년 5년 USD AUD JPY NZD 6. 0 2. 0 300 1. 5 11. 125%(coupon) 5. 75%(coupon) 5. 68%(coupon) 6. 125%(coupon) ’ 05/11/03 ’ 04/9/24 ’ 03/6/03 ’ 05/11/02 20년 10년 10년 USD USD EUR 4. 0 10. 0 5. 0 UST 30 + 95 bp UST 10 + 85 bp UST 10 + 92 bp Swap + 25 bp 이태리 (AAA) 스웨덴 (AAA) 한국(A) 7

2006년 한국계 해외차입 내역 (공모기준] 발행채권명세 발행일 Tenure 통화 금액 (억 달러) Pricing 현대캐피탈 1/24 3 JPY 5. 23 ￥Swap + 48 bp 수출입은행 (A 3/A) 2/7 5 USD 6. 0 UST 5 + 71. 5 bp ($Libor + 20 bp) 수출입은행 2/7 7 EUR 3. 89 Euribor + 24 bp 2/21 10 NC 5 USD 3. 0 UST 5 + 121. 5 bp ($Libor + 71 bp) 산업은행 (A 3/A) 3/2 5 EUR 6. 01 Euribor + 20 bp 중부발전 (A 3/A) 3/7 10 USD 2. 0 UST 10 + 97. 5 bp ($Libor + 42 bp) 신한은행 UT 2 (-/BBB) 17

참고 1: 주요국 통화 및 외환시장 국가 F/X 시장 시장규모 통화명 CODE (십억 달러) 미국 US Dollar USD 461 EU EURO EUR 327 일본 Japanese Yen JPY 199 영국 British Pound GBP 753 한국 Korean Won KRW 20 싱가폴 Singapore Dollar SGD 125 대만 Taiwan Dollar TWD 8 * 자료: BIS F/X Survey 2004/4. 시장규모는 daily turnover 23

참고 2: 주요국 채권시장(국내 및 Int’l Bond) 국가 Domestic International All 국채 미국 19, 839 5, 787 3, 528 3. 2 EU 8, 865 5, 067 6, 420 765 일본 8, 587 6, 761 278 3. 2 영국 1, 022 680 1, 566 6. 0 한국 626 204 84 6. 7 싱가폴 70 48 35 0. 3 대만 157* 25 0. 1 19 * • BIS. ML 십억 달러. 2005/9월말 현재 잔액(outstanding)기준. 대만 국내채 자료는 2003년 기준 24

참고 3: 주요국 기준 금리 국가 정책금리 장기국채 이름 ’ 06. 3. 7 미국 Fed-Funds Rate 4. 5 4. 75 EU Refi. Rate(1 w) 2. 5 3. 6 일본 O/N Call Rate 0. 00 1. 64 영국 Repo(Base) Rate 4. 5 4. 27 한국 O/N Call Rate 4. 0 5. 4 싱가폴 Overnight Rate 3. 25 3. 56 대만 Rediscount Rate 2. 25 1. 98 * 장기국채는 10년 물 25

참고 5: 아시아 주요국 신용등급 발행자 Moody’s S&P Fitch Rating Outlook 한국 A 3 02/03/28 STABLE 04/06/11 A 05/07/27 STABLE 04/03/12 A+ 05/10/24 STABLE 03/09/16 싱가폴 Aaa 02/06/14 STABLE 03/05/14 AAA 95/03/06 STABLE 04/04/08 AAA 03/05/14 STABLE 03/05/14 일본 Aaa 04/04/07 STABLE 04/04/07 AA 02/04/15 STABLE 04/03/24 AA 01/11/26 STABLE 05/05/09 대만 Aa 3 94/03/24 STABLE 02/01/24 AA 02/12/18 STABLE 02/12/18 A+ 01/11/20 STABLE 03/05/29 중국 A 2 03/10/16 STABLE 03/10/16 A 05/07/20 POS 04/02/18 A 05/10/17 POS 04/11/25 말레이시아 A 3 04/12/16 STABLE 04/12/16 A 03/10/08 STABLE 04/05/11 A 04/11/25 STABLE 04/11/08 태국 Baa 1 03/11/26 STABLE 03/11/26 BBB+ 04/08/26 POS 03/10/08 BBB+ 05/05/11 STABLE 05/05/11 필리핀 B 1 05/02/16 NEG 05/07/13 BB 05/01/17 NEG 05/07/11 BB 03/06/12 NEG 05/07/10 인도네시아 B 2 05/02/18 POS 05/02/18 B+ 04/12/22 POS 04/12/22 BB 05/01/27 POS 05/01/27 27

참고 7: 주요 국제 신용평가사와 위상 * 4 NRSROs(Nat’y Recognized Stat. Ratings Organizations) : Moody’s, S&P, Fitch, Dominion <채권시장에서의 주요 평가사별 위상> 29