Implementacija ORSA izvetaja u pripremnoj fazi Solvency II

Implementacija ORSA izveštaja u pripremnoj fazi Solvency II Branko Pavlović Zlatibor, 19. -22. 5. 2016. Generali Osiguranje Srbija Beograd

Uvod • U skladu sa srpskim Zakonom o osiguranju iz 2014, Solventnost II će biti implementirana u momentu pristupanja Srbije Evropskoj uniji • Tranzicija korak po korak iz Solventnosti I na Solventnost II • 1. korak: anticipativna ORSA • Praktični aspekti pisanja ORSA izveštaja u pripremnoj fazi Solventnosti II • Fokus u implementaciji Solventnosti II su obično kapitalni zahtevi. To je greška, jer kapital ne može da pokrije nedostatke koji nastaju usled lošeg upravljanja kompanijom. Generali Osiguranje Srbija Beograd

ORSA (Procena sopstvenog rizika i Solventnosti) • Solventnost II se zasniva na tri stuba • Drugi stub – obuhvata kvalitativne zahteve za uspostavljenje efikasnog sistema upravljanja, sprovođenje ORSA i proces nadzora • Sopstvena procena rizika i solventnosti, sastoji se od procedura i procesa osiguravača za identifikaciju, procenu, upravljanje i izveštavanje o riziku sa kojim se kompanija može suočiti, radi određivanja potrebnih sredstava za obezbeđenje sveukupne solventnosti kompanije Generali Osiguranje Srbija Beograd

Uputstvo za anticipativnu ORSA-u baziranu na ORSA principima • EIOPA izdaje uputstvo za nacionalne regulatore osiguranja, kako da postupaju u pripremnoj fazi koja vodi do primene Solventnosti II • U Evropskoj uniji ova faza je završena i implementacija Solventnosti II je već počela, ali u Srbiji, ovi zahtevi mogu biti sledeći korak ka implementaciji Solventnosti II • Nacionalni regulator osiguranja postavlja rok za implementaciju anticipativne ORSA-e pre roka za kompletnu implementaciju Solventnosti II • Smernice se fokusiraju na ono što ovom procenom treba da se postigne, a ne na način na koji se to postiže • Ključno je da top menadžment ima aktivnu ulogu u anticipativnoj ORSA-i Generali Osiguranje Srbija Beograd

Lista smernica za anticipativnu ORSA-u baziranu na ORSA principima 1 Opšte odredbe za smernice 2 Izveštaj o napretku za EIOPA 3 Primenjivost praga za anticipativnu ORSA-u 4 Proporcionalnost 5 Uloga administrativnog, upravnog ili nadzornog organa: pristup „odozdo nadole“ 6 Dokumentacija 7 Politika anticipativne ORSA-e Evidencija o svakoj anticipativnoj ORSA-i 9 Interni izveštaj o anticipativnoj ORSA-i 8 10 Izveštaj o nadzoru anticipativne ORSA-e 11 Procena i prepoznavanje ukupnih potreba solventnosti 12 Procena ukupnih potreba solventnosti Generali Osiguranje Srbija Beograd

13 Anticipaticna perspektiva ukupnih potreba za sloventnošću 14 Potrebe za kapitalom definisane zakonom 15 Tehničke rezerve 16 Odstupanje od pretpostavki koje su u osnovi SRC obračuna 17 Veza sa procesom strateškog upravljanja i okvirom za donošenje odluka 18 Frekvencija 19 Oblast primene anticipativne ORSA-e grupe 20 Izveštavanje nadzornih organa 21 Procena uticaja specifičnih rizika grupe na ukupne potrebe solventnosti 22 Opšte pravilo za anticipativnu ORSA-e grupe 23 Specifični zahtevi za jedinstveni dokument o anticipativnoj ORSA-i 24 Korisnici internog modela 25 Integracija povezanih društava za osiguranje i reosiguranje iz trećih zemalja Generali Osiguranje Srbija Beograd

ORSA izveštaj • Kao priprema za ORSA izveštaj Solventnosti II, izveštaj bi trebalo da sadrži: - opis procesa i procedura, - razmatranje veze između profila rizika, odobrenih granica sklonosti rizicima i ukupnih potreba solventnosti, - informaciju o frekvenciji analiza i testova, - standarde kvaliteta podataka, - opravdanje za njenu adekvatnost, - frekvenciju procene, - vreme procene, uključujući i okolnosti u kojima je potrebna ad hoc procena Generali Osiguranje Srbija Beograd

ORSA izveštaj • Pravilnik o Solventnosti II ne definiše strukturu ORSA izveštaja. Takođe, ne postoje pravila o obaveznom i opcionom sadržaju izveštaja • Objašnjena je jedna od mogućih implementacija ORSA izveštaja • ORSA izveštaj bi mogao da sadrži sledeća poglavlja: - uvod - upravljanje rizikom - strategiju poslovanja - strategiju rizika - merenje rizika - prognozu pozicije solventnosti • U radu su opisana poglavlja detaljno Generali Osiguranje Srbija Beograd

Budući razvoj ORSA u Srbiji • Nakon ulaska u Evropsku uniju, Srbija će implementirati režim Solventnost II • ORSA izveštaj će se raditi na osnovu EIOPA uputstva o sopstvenom riziku i proceni solventnosti • Pod novim režimom, ORSA izveštaj će biti mnogo komplikovaniji , ali mnogo korisniji za sve zainteresovane strane. Generali Osiguranje Srbija Beograd