GOBIERNO CORPORATIVO Y FINANZAS UN RETO PARA LAS

GOBIERNO CORPORATIVO Y FINANZAS (UN RETO PARA LAS ENTIDADES DE CRÉDITO) José A. GONZALO ANGULO (Universidad de Alcalá) 1

CONTENIDO Pilares de la gobernanza (buen gobierno) Componentes del control interno en la empresa: papel de Basilea II Control interno frente a auditoría externa Información de las prácticas de gestión Conclusiones 2

LOS PILARES DE LA GOBERNANZA (y no financiera) 1 Elaboración y control interno 2 Auditoría externa 3 Disciplina de mercado 3

PILAR 1: ELABORACIÓN Y CONTROL INTERNO (I) • Responsabilidad del consejo de administración 1 • Tipos de consejeros: ejecutivos, dominicales e independientes • Papel de los consejeros independientes • ¿Puede haber consejeros independientes? • Comités especializados: nombramientos, retribuciones, auditoría, cumplimiento. . . 4

PILAR 1: ELABORACIÓN Y CONTROL INTERNO (II) • El problema de la comparabilidad de la información financiera como problema 1 europeo • Normas internacionales de contabilidad (NIIF): obligatoriedad para la banca en 2005 • Instrumentos financieros y riesgo • Información sobre el riesgo y las estrategias para neutralizarlo • Las operaciones de cobertura • Las macro-coberturas 5

PILAR 1: ELABORACIÓN Y CONTROL INTERNO (III) • El coeficiente de solvencia (fondos propios) • El acuerdo de Basilea (1997) y los reguladores • Basilea II : el autocontrol del riesgo • Implicaciones para el control interno • Implicaciones para el regulador • Implicaciones para la información al mercado 1 6

PILAR 1: ELABORACIÓN Y CONTROL INTERNO (IV) COMITÉ DE AUDITORÍA => formado por consejeros no ejecutivos (3 o más) => conocimientos y experiencia financiera => presidido por uno de ellos 1 => misiones: supervisar control y auditoría internos, proponer auditor externo, explicar cuentas => transparencia contable: hacia el consejo, hacia los auditores, hacia la junta general de accionistas 7

COMPONENTES DEL CONTROL INTERNO IÓ N AC RM FO IN 1 ÓN CI EVALUACIÓN DE LOS RIESGOS A IC UN ACTIVIDADES DE CONTROL M CO Y SUPERVISIÓN ENTORNO DE CONTROL FUENTE: Informe COSO, 1992 8

ENTORNO DE CONTROL ACTITUD POSITIVA Y DE APOYO AL CONTROL INTERNO PERSONAL GESTORES se manifiesta en integridad y valores éticos compromiso por la competencia profesional políticas de capital intelectual estructura organizativa 1 relaciones con entes superiores GRADO DE RIESGO ASUMIDO FILOSOFÍA DE GESTIÓN Y ESTILO DIRECTIVO GESTIÓN BASADA EN RESULTADOS DELEGACIÓN DE AUTORIDAD 9

EVALUACIÓN DE LOS RIESGOS planes OBJETIVOS COHERENTES IDENTIFICACIÓN causas • Interacción con exterior • Factores internos métodos • listado actividades • Entrevistas • Planificación • Pronósticos • Otras evaluaciones programas ANÁLISIS importancia del riesgo 1 probabilidad de ocurrencia acciones a tomar CONSIDERACIÓN DEL CAMBIO 10

PILAR 2: AUDITORÍA EXTERNA 2 Característica: independencia El auditor, el consejo y los accionistas Problema con los servicios relacionados Rotación del socio firmante Autorregulación de la profesión: las normas técnicas de auditoría Control de calidad: formación continuada y sanciones 11

PILAR 3: DISCIPLINA DE MERCADO (refuerzo y control del cumplimiento) 3 Los usuarios utilizan la información y necesitan cerciorarse de su validez Instituciones de refuerzo: actúan a instancia de parte y resuelven conflictos La supervisión en las Comisiones de Bolsas Supervisión + regulación La entidad de crédito como motor de las prácticas de gobernanza: clientes, proveedores, etc. 12

Información sobre gobernanza La transparencia obliga a la información : qué, cómo y cuándo El principio de “cumplir o informar” El papel del informe de gestión en la 3 descripción de la estrategia Del informe de gestión al informe de sostenibilidad: económico, social y medioambiental 13

CONCLUSIONES El nuevo marco regulatorio e informativo impone retos importantes de control interno Todos los pilares de la gobernanza están determinados por la eficacia del control interno Las nuevas normas contables (NIIF) y los requisitos de Basilea II están interrelacionados de cara a la regulación La auditoría externa refuerza la misión del control interno y del regulador La disciplina de mercado es la clave final 14