Consultant autorizat pentru Ae ROBVB prin Decizia Directorului

Consultant autorizat pentru Ae. RO–BVB prin Decizia Directorului General BVB, nr. 1044/13. 10. 2015 PIATA ALTERNATIVA ATS

Cadrul de implementare si conditiile minime de acces la finantare prin Ae. RO Procedura de listare Etapele de listare ale unei companii pe Ae. RO Despre LUTERA Consultanta © Lutera Consultanta

Compania ofera consultanta antreprenorilor care: ü ü ü Doresc o crestere accelerata a afacerii cu acces la finantare non-bancara; Opereaza intr-un domeniu inovator care merita mai multa promovare si vizibilitate; doresc ca modelul lor de business sa devina mai cunoscut; Usurinta si comoditate in negocierile financiare cu furnizorii, clientii, angajatii, bancile sau cu orice alti parteneri de afaceri; ü ü Au ca obiectiv pe termen lung sa devina lideri de piata in domeniul in care activeaza. Cadrul de implementare n n Codul Bursei de Valori SA - Operator de Sistem conform deciziei ASF 1976/10. 12. 2014; Legea 297/2004; Regulamentul ASF/CNVM nr. 1/2006; Legea 31/1990; Admiterea la tranzactionare se realizeaza pe baza unui document de prezentare a carui structura orientativa este publicata de BVB. Listarea pe piata Ae. RO necesita serviciile unui Consultant Autorizat si poate fi precedata de o operatiune de finantare, printr-un plasament privat sau o oferta publica de vanzare. Pentru optimizarea procesului de listare Ae. RO este recomandabila realizarea unui proces de due-diligence financiar, juridic si adoptarea unui cod de guvernanta corporativa inaintea intocmirii documentului de prezentare. © Lutera Consultanta Doresc o evaluare corecta a afacerii; Conditii minime de acces la tranzactionare pe Ae. RO n n n n Compania emitenta incheie un contract cu un consultant autorizat; Emitentul sa nu fie in stare de faliment si sa solicite tranzactionarea in cadrul ATS; Instrumentele financiare trebuie sa fie inregistrate la Autoritatea de Supraveghere Financiara iar emitentul incheie un contract de registru cu Depozitarul Central; Actiunile trebuie sa fie din aceeasi clasa, liber transferabile, platite integral, emise in forma dematerializata si evidentiate prin inscriere in cont; Procentul de actiuni distribuite catre public (detinute de actionari sub 5%) sa fie 10% sau numarul de actionari sa fie de minim 30; Capitalizarea anticipata sa fie de minim 250 mii Euro. Emitentul ofera raportari curente minimale catre piata Ae. RO (relatia contractuala cu un Consultant Autorizat trebuie sa se mentina cel putin 12 luni).

Procedura de listare ATRAGEREA DE RESURSE FINANCIARE, Emitentul opteaza pentru finantare EMITENT DEZVOLTAREA AFACERII, Ae. RO Due diligence si evaluare afacere Elaborare documentatie listare Ae. RO Avizare si derulare oferta Listare la BVB (Ae. RO sau ATS) CONSULTANT AUTORIZAT Post-tranzactionare Oferte noi/comunicare ATS CRESTEREA REPUTATIEI COMPANIEI LIDER DE PIATA © Lutera Consultanta

Etapele de listare ale unei companii pe Ae. RO An 1 Luna n Selectia unui consultant autorizat BVB Luna n, n+3 Luna n+4 Due diligence financiar Decizia actionarilor privind intentia de listare si transformare a companiei in societate pe actiuni Due diligence juridic Cod de guvernanta corporativa Luna n+5 Majorare de capital prin plasament privat si/sau oferta publica de actiuni sau Luna n+6 Admiterea Pregatirea companiei la documentatiei privind listarea tranzactionare pe Ae. Ro de catre consultant impreuna cu emitentul An 3 Luna n, n+12 Consultanta privind raportarile curente si periodice catre piata de listare Ae. Ro Listare tehnica Inregistrarea actiunilor la Depozitarul Central Perioada ante-listare © Lutera Consultanta Luna n, n+5 An 2 Inregistrarea actiunilor la Autoritatea de Supraveghere Financiara Perioada post-listare

Despre LUTERA Consultanta: Este o companie infiintata in 2015 si care ofera urmatoarele servicii: Consultanta in procesul de listare a companiilor pe platforma Ae. RO precum si consultanta pentru piata alternativa de tranzactionare ATS; Identificare potentiali investitori pentru industria de private equity, venture capital, business angels etc. ; Asistenta in finantare corporate inclusiv suport pentru emisiuni de drepturi, obligatiuni sau alte instrumente financiare prin intermediul pietei ATS; Consultanta in management, evaluari, due diligence financiar si juridic, etc. ; Consultanta guvernanta corporativa si asistenta post-tranzactionare. Compania este reprezentata de catre Adrian Pompei LUPSAN – Director General, cu o experienta de peste 18 ani in piata de capital. Curriculum Adrian Pompei LUPSAN - Director General, LUTERA Consultanta: Experienta multipla in activitatea de investment banking, cu participare directa in proiecte a caror valoare cumulata depaseste 850 mil. EUR: ü 2014 – crearea unei societati de investitii Certinvest IMM SA ü 2014 – fuziune prin absorbtie pentru fondurile deschise de investitii Certinvest Dinamic ü ü ü ü ü cu Certinvest (KD) Maximus 2012/2013 - oferta publica primara de actiuni Romgaz si listare la BVB 2011/2012 - oferta publica secundara de actiuni Transelectrica 2011 - listare actiuni pe piata reglementata BVB - New Europe Property Investments 2011 - listare actiuni pe piata reglementata-cat. I BVB - Electromagnetica 2011 - listare actiuni pe piata reglementata-cat. II BVB - Artego 2010 - oferta publica de vanzare si listare BVB – i. Fond Gold 2010 - oferta publica de vanzare si listare BVB – i. Fond Financial 2010 - listare actiuni Bursa de Valori Bucuresti pe propria platforma de tranzactionare 2009 - oferta publica de vanzare urmata de listare BVB - OTP Green Energy © Lutera Consultanta ü 2009 - oferta publica de vanzare a primului fond garantat urmata de listare BVB – ü ü ü ü ü OTP Wise. RO 2008/2009 - oferta publica de cumparare Policolor, urmata de procedura de delistare 2007 - oferta publica initiala de actiuni SNTGN Transgaz si listare BVB 2006 - oferta primara de obligatiuni adresata exclusiv investitorilor calificati Fortuna Leasing 2006 - oferta publica primara de obligatiuni Banca Mondiala si listare la BVB 2006/2007 - oferta publica de cumparare Eurom Bank, urmata de procedura de delistare, in prezent Leumi Bank 2005 - oferta primara de obligatiuni Estima Finance adresata exclusiv investitorilor calificati 2005 - oferta publica primara de obligatiuni International Leasing si listare la BVB 2005 - oferta publica primara de obligatiuni Hexol Lubricants si listare la BVB.

LUTERA Consultanta Adrian Pompei LUPSAN Director General office@lutera. ro 0722 614914